Glossar

Anlagerichtlinie
Die Anlagerichtlinie beschreibt die grundsätzliche Ausrichtung und das dazugehörige Risikoprofil eines Portfolios.

Anlagestrategie
Die Anlagestrategie definiert die Vorgehensweise, mit der das Portfoliomanagement eine angemessene Wertentwicklung und einen langfristigen Wertzuwachs erzielen will.

Asset Allocation
Die Asset Allocation oder Portfoliostruktur beschreibt, aus welchen Anlagearten
(z.B. Anleihen und Aktien) das Portfolio systematisch zusammengesetzt ist.

Benchmark
Die Benchmark ist ein geeigneter Vergleichsmaßstab, der für einen Performancevergleich mit einer bestimmten Anlagestrategie herangezogen werden kann. Als Benchmarks werden täglich berechnete und veröffentlichte Wertpapierindizes herangezogen.

Performance
Der Begriff Performance gibt die Wertveränderung einer Anlage während eines bestimmten Zeitraumes in Prozent an.

Portfolio
Im engeren Sinne Synonym für Wertpapierdepot, in dem verschiedene Vermögenswerte wie z. B. Anleihen, Aktien, Investmentfonds und Zertifikate enthalten sind.